KapitalWatch

Gennem flere måneder har Bohnsen-familien, der råder over en milliardformue, som Peter Bohnsen sammen med medstifter og forretningspartner Tonny Dalhøj Paulsen skabte på udviklingen af og et senere salg af containerrederiet Unifeeder, arbejdet på formulere en ny strategi for familiens aktiviteter. Den strategiske proces sker med afsæt i et nyetableret familiekontor, et single family office, for Bohnsen-familien, efter at Tonny Paulsen som led i et generationsskifte hos sig selv er trådt ud af af selskabet Navest, som han og Peter Bohnsen i mange år ejede sammen. Nu skifter selskabet navn til Bohnsen Invest, så ejerkredsen fremover alene udgøres af Peter Bohnsen og døtrene Jane, Birgitte, Anne Sofie og Maria. Samtidig bliver Bohnsens aktiviteter mere synlige i offentligheden, fortæller adm. direktør i Bohnsen Invest A/S, Kathrine Vester Holm.

Investorerne har i den grad fokus på de startups, der arbejder med produkter og løsninger inden for kunstig intelligens. AI-relaterede virksomheder har således modtaget mere end hver tredje investeringskrone fra Eifo Tech Investments og Special Investments i Export and Investment Fund of Denmark, og andelen af de samlede venture-investeringer er i 2024 vokset i forhold til året før. "Det går noget langsommere, end jeg kunne håbe på, med at implementere AI ude i de danske virksomheder," siger Eifos chef på området, Jacob Arup Bratting Pedersen.

Velliv frasælger datterselskabet Core Sustainability Capital til kapitalfonden Polaris Private Equity, der overtager forvaltningen og aktiviteter i selskabet, der har investeringer på omkring to mia. kr. ”Der var andre potentielle købere med i opløbet, men valget faldt på Polaris, som vi allerede i dag kender godt gennem et mangeårigt samarbejde, og som har leveret gode resultater. Det samarbejde styrker vi nu yderligere,” siger fungerende investeringsdirektør Thor Schultz Christensen i Velliv. I Polaris siger ledende partner Jan Johan Kühl, at aftalen er en enestående mulighed for at styrke Polaris' kompetencer inden for bæredygtighed.

Erhvervsmanden og storinvestoren Johan Hoffmann fra Esbjerg, der stiftede og ejede dyrefodervirksomheden Arovit Petfood, indtil han solgte den for 25 år siden i en milliardhandel, vil i det nye år gennemføre det endelige generationsskifte med sine tre døtre. Her vil han overdrage den resterende del af ejerskabet af HOFFMANN ESBJERG HOLDING A/S. Familiens selskabsformue anslås at udgøre 1,7 mia kr. "Jeg har stor tillid til, at mine døtre vil videreføre koncernen i samme ånd som hidtil. De drømmer ikke om pomp og pragt, men er jordbundne mennesker, der med fornuft vil tage vare på familiens værdier og virksomheder,” siger Johan Hoffmann. Direktør i Hoffmanns familieselskaber, Allan Lorentsen, siger, at familien har stor lyst til fortsat at investere i og være med til at udvikle lokale produktionsvirksomheder.

En dansk ny fond med milliardbeløb øremærket investeringer i startups inden for kvanteteknologi rykker nærmere. Statens finansieringsselskab Export and Investment Fund of Denmark, Eifo, er således sammen med en dansk storinvestor klar til at søsætte fonden i første kvartal 2025. Det fortæller Eifos investeringsdirektør Erik Balck Sørensen til KapitalWatch. Fonden er affødt af regeringens nationale strategi for kvanteteknologi. "Vi har en klar aftale om tilsagn fra Eifo og vores tætteste kapitalpartner, så vi har et betydeligt kapitalgrundlag til at indgå i first close og at gøre det inden for første kvartal af 2025. Så kan fonden komme i gang med at levere på den strategi, der er defineret.”

Den Sociale Kapitalfond har rejst 670 mio. kr. i sin nye fond Invest II. Det er væsentligt over den oprindelige målsætning om at rejse 400-500 mio. kr., der havde et hardcap på 600 mio. kr. Fonden, der investerer i virksomheder, som inddrager borgere i udsatte positioner, har nu 1,2 mia. kr. under forvaltning, og Invest II har flere gengangere fra sin første fond samt nye investorer.    "For os beviser det, at investorerne ser vores sociale impact-investeringer både som en god mulighed for attraktive afkast og som et vigtigt bidrag til samfundsudviklingen,” siger stifter og ledende partner Lars Jannick Johansen, Den Sociale Kapitalfond.

Utilfredshed med banker og rådgivere var den drivende kraft bag Stefan Rosenlunds nye multi-familiekontor Dreamers Collective tidligere i år. Nu er flere investorer trådt ind i ejerkredsen, der nu tæller syv familier med Bo Knudsen, til daglig adm. direktør i KP INVEST HERNING A/S, og investoren Stig Bundgaard, der ligeledes har rødder i den midtjyske by og er tidligere medejer af it-virksomheden IT Relation. Stefan Rosenlund lancerede Dreamers Colletive sidste sommer med et kapitalgrundlag på plus en mia. kr. Med sig i ejerkredsen fra start havde han sin bror Jesper Rosenlund og de to stiftere af webshoppen Sinful Group, Mathilde Mackowski og Tonny Corydon Andersen, og med en ambition om at udvide kredsen af familier.

En urentabel drift trækker nu tæppet væk under den danske forretning i genanvendelsesvirksomheden Re-Match, der genanvender udtjente kunstgræs-baner. Ejerkredsen med kapitalfonden Verdane i spidsen har således besluttet at dreje nøglen om på koncernens fabrik i Herning og sende det danske datterselskab med 33 ansatte, Re-Match A/S, i såkaldt rekonstruktion. ”Vi har siden vores opkøb af Re-Match i 2023 foretaget betydelige kapitalinvesteringer i hele organisationen, herunder i det danske datterselskab. Men givet de nuværende markedsforhold kunne vi ikke se en levedygtig vej til at fortsætte med at finansiere driften af denne pilotfacilitet,” skriver Verdane med henvisning til anlægget i Herning.

Den økonomiske nedsmeltning i den nordsvenske batteriproducent Northvolt, der kan påføre bl.a. ATP og Goldman Sachs milliardtab, synes umiddelbart ikke at være noget godt tegn for de typisk meget kapitalkrævende hardtech-virksomheder og investorers appetit på at placere deres klimainvesteringer i netop denne sektor. Flere ventureselskaber som bl.a. danske Climentum Capital har al sit fokus på netop selskaber med hardware og avanceret teknologi i Nord- og Vesteuropa. ”Det vil givetvis være nærliggende for mange at drage en parallel til tilbagegangen i Northvolt, når sådan nogle som os går ud og siger, at klimahardtech genererer store afkast og er fantastisk spændende. Men samtidig viser krisen i virksomheden, at det netop er derfor, man har brug for at forstå sig på sektoren,” siger Stefan Maard, partner i Climentum Capital.

Stifteren og den adm. direktør for et nyt dansk ventureselskab, Michael Stensgaard, lufter nu for første gang visionerne for en ny fond, hvis fokus er investeringer i sportstech-startups.   KapitalWatch erfarede tilbage i maj i år, at en sportsfond var på trapperne, og siden har vi løbende med udgangspunkt i cvr-registeret kunne fortælle om nogle af de første investorer i selskabet SC Ventures Management ApS.   ”Vi etablerer en netværksbaseret venturefond med investorer fra sportens verden. Det kan både være atleter, men det kan også være andre, som har et netværk i sport. Og det behøver ikke nødvendigvis være danske,” siger Michael Stensgaard til KapitalWatch.