FLUJO DE EFECTIVO-CASH FLOW
José Reyes Duarte
Contralor Financiero | Gerente de Finanzas | Gerente de Contabilidad | Presupuesto anual y pronóstico | Gestión de costos | Planes estratégicos | Ayudo a las empresas a lograr rentabilidad en 3 pasos de control
El flujo de efectivo, flujo de fondos “cash flow” lo definimos como la variación de las entradas y salidas de dinero en un determinado período y la información que nos proporciona nos ayuda a medir la salud financiera de la organización.
En base a él, podemos realizar provisiones, apoya la buena gestión de las finanzas para la toma de decisiones y también auxilia en el control de los ingresos, esto tiene como fin aumentar la rentabilidad de la organización.
La finalidad es presentar en forma comprensible y clara la información sobre el manejo de efectivo que tenemos en la empresa; su obtención y utilización por parte de la administración en un periodo determinado y de esta manera tener un informe de la situación financiera.
El flujo de efectivo nos muestra, el efectivo utilizado en actividades de operación, inversión y financiación, con el objetivo de conciliar saldos iniciales y finales de un período.
Tenemos tres flujos de efectivo que por su uso reciben los nombres de:
· FLUJO DE EFECTIVO OPERACIÓN.
· FLUJO DE EFECTIVO DE INVERSIÓN.
· FLUJO DE EFECTIVO DE FINANCIACIÓN.
Flujo de Efectivo de Operación (FCO); muestran todos aquellos ingresos y gastos que provienen de la actividad de la organización. La principal fuente de ingresos de la compañía, muestra los ingresos por venta de bienes y servicios. Adicional a esto si aplica, incluiremos posibles ayudas estatales u otro tipo de ingresos vinculados a la actividad económica que desempeñamos. Recordemos que las amortizaciones y provisiones deben de disminuirse o sumarse según se a el resultado porque no implican uso de efectivo.
Recomendado por LinkedIn
El flujo de caja operativo se calcula de la siguiente forma: EBIT (Beneficio antes de impuestos e intereses) + amortización – impuestos. El EBIT, lo podemos encontrar en la cuenta de pérdidas y ganancias de cualquier empresa o cuenta de resultados, así como en sus informes anuales.
Flujo de Efectivo de Inversión (FCI); nos informa de la variación de las entradas y salidas de efectivo procedentes de aquellas inversiones realizadas en instrumentos financieros. Normalmente suelen ser activos con vencimiento de corto plazo y muy líquidos. Son actividades de inversión como la adquisición o venta de activos a largo plazo, así como de otras inversiones no incluidas en el efectivo y sus equivalentes.
También contabilizamos aquellos gastos que se asocian a las inversiones mencionadas, por ejemplo, adquisición de maquinaria, edificios, lanzamientos de nuevos productos, etc.
Flujo de Efectivo de Financiación (FCF); es conocido también como flujo de caja financiero o flujo de caja económico, en él se contabilizan las pérdidas de las mercaderías y materias primas, la dotación de capital para gastos de personal o la amortización del inmovilizado, entre otros componentes que puedes comprobar en el artículo que enviamos al mercado.
EsEspero que la información sea clara y te apoye a conocer un poco más sobre este interesante tópico financiero, el flujo de efectivo.
Es interesante leer tus comentarios, te leo con atención.
Dr. EMP. CPA. Auditor Interno - Auditoria y Contabilidad de la Ciencia de lo Complejo - Administrador - Contralor. Profesor Universitario
1 añoJosé haber cuando finalmente los bancos digitalicen el dinero entonces ¿Qué pasara?- Invierta en Oro ahora- Bueno hoy sabemos que saber y hacer como generar mayores ingresos no es el tema- el valor de la empresa no es física- y el dinero al final es una mercancía depreciable intangible-pero la vida y la salud de la empresa es inmaterial -maravilloso-. Entonces debemos comprender que el valor de la empresa no esta en el flujos de operación desconocemos muchos sobre esos flujos como por ejemplo si esos flujos son laminares o turbulentos, como viajan, desde donde salen y con que velocidad salen - cuales son sus puntos de salida y mas y mas. l estado de aplicación de fondo esta sesgado. El valor de la empresa esta en la unidades de informacion -que no es precisamente los flujos de efectivo, por las deficiencias que he señalado, entonces las realidades son creadas por la informacion y esa informacion no estará dada en estados lineales, sino en procesos , en eco sinergias que viajan en nano tiempos-fantástico- eso es ya esta sucediendo mientras que me lees- increíble- saludos que la indeterminación te acompañe
Director de Ingeniería | Gerente de mantenimiento | PMO Gerente de Proyectos CAPEX - EPCM | Especializado en PMI, TPM y Lean Construction y Reducción de Costos en Proyectos y Mantenimiento | ¡Logremos metas juntos!!!
1 añoHola Jose Reyes Duarte, estupendo articulo, refleja tu gran experienci y liderazgo en cuidar el flujo positivo de efectivo, cuidando el OPEX, CAPEX, costos de producción, inventarios y otras variables que intervienen. Saludos
Gerente de Operaciones | Gerente de Planta | Director Lean Six Sigma | Mejora Continua | Procesos ➥ Experto sector Automotriz.
1 añoJosé muy clara la informacion que compartes y es un hecho el flujo de efectivo es parte fundamental del buen funcionamiento de una compañia. Gracias por compartir. Saludos
Gerente de Mejora Continua y Soporte a Compras
1 añoHoy aprendí algo nuevo José Reyes Duarte. Agradezco que compartas con tal claridad los tipos de flujo de efectivo. Saludos.
Director de Administración y Finanzas | Director de Finanzas | Director de Administración | Director Financiero | Director Tesorería
1 añoJosé, Muy buena presentación, tal vez valdría la pena agregar la explicación de los ciclos de conversión y algunos principios del financiamiento; sin embargo, creo que describe en forma objetiva los puntos básicos del flujo de efectivo.