bonjour chers réseaux pour compléter au poste de mon coach en finance Traoré Moussa Le financement par dette et le financement par fonds propres sont deux méthodes principales par lesquelles une entreprise peut lever des capitaux. Financement par Dette 1. Définition: Il s'agit de l'emprunt de fonds auprès de créanciers (banques, investisseurs, etc.), avec l'engagement de rembourser ces fonds avec intérêts à des dates ultérieures. 2. Avantages: - Conservation du contrôle : Les propriétaires de l'entreprise ne cèdent pas de parts de l'entreprise. - Déductibilité fiscale : Les intérêts payés sur la dette sont souvent déductibles fiscalement. 3. Inconvénients: - Obligations de remboursement: L'entreprise doit rembourser le principal et les intérêts, ce qui peut être contraignant en période de faible liquidité. - Risque financier accru: Une dette élevée peut augmenter le risque de faillite. Financement par Fonds Propres 1. Définition : Il s'agit de lever des fonds en émettant des actions de l'entreprise à des investisseurs, en échange d'une participation dans le capital de l'entreprise. 2. Avantages : - Pas de remboursement obligatoire: Contrairement à la dette, les fonds propres n'ont pas besoin d'être remboursés. - Réduction du risque financier: Pas de paiements d'intérêts fixes, ce qui peut être bénéfique pour la trésorerie de l'entreprise. 3. Inconvénients : - Dilution du contrôle: Les propriétaires existants de l'entreprise doivent partager le contrôle avec les nouveaux investisseurs. - Dividendes potentiels : Les investisseurs en fonds propres peuvent s'attendre à recevoir des dividendes, ce qui peut être une sortie de liquidités pour l'entreprise. En résumé, le choix entre le financement par dette et le financement par fonds propres dépend des besoins spécifiques de l'entreprise, de sa capacité à gérer le risque et de ses objectifs à long terme.
Post de Remy Kolombo
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Bonsoir cher réseau, en tant qu'analyste financier, il me faut partager avec vous une connaissance pour que les "esprits" soient plus éclairés. 💯Les dettes sont importantes pour une entreprise pour plusieurs raisons : 1. **Financement des investissements** : Les dettes permettent aux entreprises de financer des investissements importants tels que l'expansion des installations, l'achat d'équipements ou la recherche et le développement de nouveaux produits. 2. **Gestion de la trésorerie** : Les dettes peuvent aider à gérer la trésorerie en fournissant des liquidités nécessaires pour couvrir les dépenses courantes ou pour faire face à des situations imprévues. 3. **Optimisation du bilan** : L'utilisation de dettes peut aider à équilibrer la structure du bilan de l'entreprise en combinant judicieusement les capitaux propres et les dettes pour maximiser la valeur pour les actionnaires. 4. **Avantages fiscaux** : Dans de nombreux cas, les intérêts sur les dettes sont déductibles d'impôt, ce qui peut réduire la charge fiscale de l'entreprise et augmenter ses bénéfices après impôts. 5. **Effet de levier financier** : L'utilisation de dettes peut amplifier les rendements pour les actionnaires grâce à l'effet de levier financier, en augmentant le rendement des capitaux propres en utilisant des fonds empruntés à un coût inférieur au rendement généré par les investissements de l'entreprise. Cependant, il est important pour les entreprises (entrepreneurs) de gérer judicieusement leurs niveaux d'endettement pour éviter des risques excessifs et garantir qu'elles peuvent répondre à leurs obligations financières. #CabinetLSCConsulting #Banque #Financement
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Stagiaire en Finance Comptabilité | Community Manager | Digital Marketing & E-commerce | Chef de projet digital | Bénévoles
Hello cher réseau, Aujourd'hui, je vous propose de plonger dans un sujet clé de la finance d'entreprise : le bilan financier. Comprendre un bilan est essentiel pour analyser la santé financière d'une entreprise. Le bilan financier est un document comptable qui présente une photographie de la situation financière d’une entreprise à un instant donné. Il se compose de deux parties principales : L'actif : Ce que l'entreprise possède (biens et créances). Le passif : Ce que l'entreprise doit (dettes et capitaux propres). •Calculer le fonds de roulement Le fonds de roulement représente la différence entre l'actif circulant et le passif à court terme. Il mesure la capacité d'une entreprise à financer ses activités à court terme. > Un fonds de roulement positif signifie que l’entreprise dispose d’une marge de manœuvre financière, tandis qu’un fonds de roulement négatif peut être un signal d'alerte. •Interpréter l’équilibre financier L'objectif d'un bilan est de vérifier que l'actif et le passif sont équilibrés. C’est-à-dire que l'entreprise a suffisamment de ressources pour couvrir ses engagements financiers. Une bonne gestion de cet équilibre est essentielle pour garantir la pérennité de l’entreprise. En résumé, le bilan financier est un outil précieux pour tout gestionnaire ou investisseur. Il offre une vue d’ensemble sur la stabilité financière d’une entreprise et aide à prendre des décisions éclairées.
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Le bilan de santé financière consiste en une analyse approfondie des aspects financiers de l'entreprise. Cette démarche vise à obtenir une compréhension détaillée du patrimoine et de la situation financière de l'entreprise. L'objectif principal est de mesurer sa capacité d'endettement et d'identifier les différents types de financements auxquels elle pourrait avoir accès. En examinant ces éléments de manière globale, cette analyse offre une perspective claire sur la santé financière de l'entreprise et éclaire les possibilités de développement ou d'optimisation de ses ressources financières. #hopitaldesentreprises #entrepreneurs #entreprise #finances
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𝗗é𝗰𝗶𝘀𝗶𝗼𝗻 𝗱𝗲 𝗳𝗶𝗻𝗮𝗻𝗰𝗲𝗺𝗲𝗻𝘁 🔨 La décision de financement est l’une des principales décisions financières de l’entreprise. Avoir une structure du capital adéquate pour une entreprise permet d'améliorer sa performance et par conséquent, créer de la valeur. Cependant, il ne suffit pas qu’une entreprise ait des résultats bénéficiaires pour dire qu’elle est performante mais, elle doit en plus de cela être créatrice de valeur, c’est-à-dire que la rentabilité des ressources qu'elle engage doit être supérieur au coût des celles-ci. En soit, la décision de financement consiste pour une entreprise à : ✅ définir une politique de distribution des dividendes dont résulte un niveau de capacité d’autofinancement et donc de fonds propres mis à la disposition de l’entreprise ; ✅ déterminer le niveau des capitaux permanents nécessaires à une structure financière optimale ; ✅ fixer la répartition des capitaux permanents entre capitaux propres et endettement en tenant compte de l’effet de levier. Veuillez trouver ci-dessous notre cas d'étude de l'impact des décisions financières sur la création de la valeur d'une entreprise.
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La réussite d'un projet d'expansion ou de développement d'entreprise repose sur plusieurs facteurs, dont l'un des plus critiques est la solidité financière. 𝐋𝐞𝐬 𝐩𝐫𝐞̂𝐭𝐞𝐮𝐫𝐬 𝐞𝐭 𝐢𝐧𝐯𝐞𝐬𝐭𝐢𝐬𝐬𝐞𝐮𝐫𝐬 𝐚𝐜𝐜𝐨𝐫𝐝𝐞𝐧𝐭 𝐮𝐧𝐞 𝐠𝐫𝐚𝐧𝐝𝐞 𝐢𝐦𝐩𝐨𝐫𝐭𝐚𝐧𝐜𝐞 𝐚̀ 𝐥𝐚 𝐬𝐚𝐧𝐭𝐞́ 𝐟𝐢𝐧𝐚𝐧𝐜𝐢𝐞̀𝐫𝐞 𝐝'𝐮𝐧𝐞 𝐞𝐧𝐭𝐫𝐞𝐩𝐫𝐢𝐬𝐞 𝐥𝐨𝐫𝐬𝐪𝐮'𝐢𝐥𝐬 𝐜𝐨𝐧𝐬𝐢𝐝𝐞̀𝐫𝐞𝐧𝐭 𝐝𝐞𝐬 𝐝𝐞𝐦𝐚𝐧𝐝𝐞𝐬 𝐝𝐞 𝐩𝐫𝐞̂𝐭 𝐨𝐮 𝐝𝐞 𝐟𝐢𝐧𝐚𝐧𝐜𝐞𝐦𝐞𝐧𝐭. Les états financiers bien préparés jouent un rôle essentiel dans la sécurisation de ces financements. Ils fournissent une vue d'ensemble précise de la situation financière de l'entreprise, permettant aux prêteurs de prendre des décisions éclairées. 𝐃𝐞 𝐩𝐥𝐮𝐬, 𝐝𝐞𝐬 𝐞́𝐭𝐚𝐭𝐬 𝐟𝐢𝐧𝐚𝐧𝐜𝐢𝐞𝐫𝐬 𝐛𝐢𝐞𝐧 𝐩𝐫𝐞́𝐬𝐞𝐧𝐭𝐞́𝐬 𝐝𝐞́𝐦𝐨𝐧𝐭𝐫𝐞𝐧𝐭 𝐥𝐞 𝐬𝐞́𝐫𝐢𝐞𝐮𝐱 𝐞𝐭 𝐥𝐞 𝐩𝐫𝐨𝐟𝐞𝐬𝐬𝐢𝐨𝐧𝐧𝐚𝐥𝐢𝐬𝐦𝐞 𝐝𝐞 𝐥'𝐞𝐧𝐭𝐫𝐞𝐩𝐫𝐢𝐬𝐞, 𝐫𝐞𝐧𝐟𝐨𝐫𝐜̧𝐚𝐧𝐭 𝐚𝐢𝐧𝐬𝐢 𝐬𝐚 𝐜𝐫𝐞́𝐝𝐢𝐛𝐢𝐥𝐢𝐭𝐞́ 𝐚𝐮𝐱 𝐲𝐞𝐮𝐱 𝐝𝐞𝐬 𝐢𝐧𝐯𝐞𝐬𝐭𝐢𝐬𝐬𝐞𝐮𝐫𝐬 𝐩𝐨𝐭𝐞𝐧𝐭𝐢𝐞𝐥𝐬. Ne laissez pas la préparation des états financiers vous distraire de vos objectifs commerciaux. Confiez cette tâche à des experts et donnez à votre entreprise la meilleure chance de succès financier. Contactez-nous dès aujourd'hui pour en savoir plus sur nos services : ☎️ : (+225) 27 20 27 09 21 📱 : (+225) 05 46 91 47 16 📨 : contact@nhconsulting-group.com 🌐 : https://lnkd.in/eSFX5gai #Finance #Prêt #Développement #NHConsulting
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#PlanComptable 🇲🇦 🔲1117 : le compte du capital de la personne est le propriétaire du projet et qu’elle n’a pas d’associés ou d’actionnaires dans la société. ********** Il y a un compte individuel 11171 lorsque l’entrepreneur vient avec sa marchandise, bâtiment, ou son argent et veut l’ajouter au capital. ✅En cas l'augmentation du capital individuel : ->On credite le compte 11171 et ->On debite actif immobiliser ou bien trésorerie. *********** Dans le cas de l’entrepreneur, il a fait des bénéfices et veut les ajouter au capital. ->On credite le compte 11171 et ->On débite le compte résultat bénéficiaire. Et s’il a fait une perte financière et que nous voulons absorber la perte. ->On debite le compte 11171 et ->On credite le résultat déficitaire. *********** ✅En cas l'incorporation du résultat bénéficiaire au capital individuel : ⭕Dans le cas où nous voulons entrer le résultat que nous avons gagné en capital. ->On credite le compte 11171 et ->On debite le résultat après impôt. ✅En cas l'imputation du résultat déficitaire sur le capital individuel: ⭕Dans les cas où la perte est dans le résultat et que nous voulons la soustraire du capital. ->On débite le compte 11171 et ->On crédite le résultat après impôt. Cher réseau Bonne lecture
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𝐋𝐚 𝐫𝐞́𝐮𝐬𝐬𝐢𝐭𝐞 𝐝'𝐮𝐧 𝐩𝐫𝐨𝐣𝐞𝐭 𝐝'𝐞𝐱𝐩𝐚𝐧𝐬𝐢𝐨𝐧 𝐨𝐮 𝐝𝐞 𝐝𝐞́𝐯𝐞𝐥𝐨𝐩𝐩𝐞𝐦𝐞𝐧𝐭 𝐝'𝐞𝐧𝐭𝐫𝐞𝐩𝐫𝐢𝐬𝐞 𝐫𝐞𝐩𝐨𝐬𝐞 𝐬𝐮𝐫 𝐩𝐥𝐮𝐬𝐢𝐞𝐮𝐫𝐬 𝐟𝐚𝐜𝐭𝐞𝐮𝐫𝐬, 𝐝𝐨𝐧𝐭 𝐥'𝐮𝐧 𝐝𝐞𝐬 𝐩𝐥𝐮𝐬 𝐜𝐫𝐢𝐭𝐢𝐪𝐮𝐞𝐬 𝐞𝐬𝐭 𝐥𝐚 𝐬𝐨𝐥𝐢𝐝𝐢𝐭𝐞́ 𝐟𝐢𝐧𝐚𝐧𝐜𝐢𝐞̀𝐫𝐞. Les prêteurs et investisseurs accordent une grande importance à la santé financière d'une entreprise lorsqu'ils considèrent des demandes de prêt ou de financement. Les états financiers bien préparés jouent un rôle essentiel dans la sécurisation de ces financements. Ils fournissent une vue d'ensemble précise de la situation financière de l'entreprise, permettant aux prêteurs de prendre des décisions éclairées. 𝐃𝐞 𝐩𝐥𝐮𝐬, 𝐝𝐞𝐬 𝐞́𝐭𝐚𝐭𝐬 𝐟𝐢𝐧𝐚𝐧𝐜𝐢𝐞𝐫𝐬 𝐛𝐢𝐞𝐧 𝐩𝐫𝐞́𝐬𝐞𝐧𝐭𝐞́𝐬 𝐝𝐞́𝐦𝐨𝐧𝐭𝐫𝐞𝐧𝐭 𝐥𝐞 𝐬𝐞́𝐫𝐢𝐞𝐮𝐱 𝐞𝐭 𝐥𝐞 𝐩𝐫𝐨𝐟𝐞𝐬𝐬𝐢𝐨𝐧𝐧𝐚𝐥𝐢𝐬𝐦𝐞 𝐝𝐞 𝐥'𝐞𝐧𝐭𝐫𝐞𝐩𝐫𝐢𝐬𝐞, 𝐫𝐞𝐧𝐟𝐨𝐫𝐜̧𝐚𝐧𝐭 𝐚𝐢𝐧𝐬𝐢 𝐬𝐚 𝐜𝐫𝐞́𝐝𝐢𝐛𝐢𝐥𝐢𝐭𝐞́ 𝐚𝐮𝐱 𝐲𝐞𝐮𝐱 𝐝𝐞𝐬 𝐢𝐧𝐯𝐞𝐬𝐭𝐢𝐬𝐬𝐞𝐮𝐫𝐬 𝐩𝐨𝐭𝐞𝐧𝐭𝐢𝐞𝐥𝐬. Ne laissez pas la préparation des états financiers vous distraire de vos objectifs commerciaux. Confiez cette tâche à des experts et donnez à votre entreprise la meilleure chance de succès financier. Contactez-nous dès aujourd'hui pour en savoir plus sur nos services : ☎️ : (+225) 27 20 27 09 21 📱 : (+225) 05 46 91 47 16 📨 : contact@nhconsulting-group.com 🌐 : https://lnkd.in/eSFX5gai #Finance #Prêt #Développement #NHConsulting
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[#financedentreprise] En plongeant dans les leçons essentielles de la finance d'entreprise, nous nous intéressons aujourd'hui à la dynamique complexe du #CoutDeLaDette et du #CMPC ! 💰📊 𝗖𝗢𝗨𝗧 𝗗𝗘 𝗟𝗔 𝗗𝗘𝗧𝗧𝗘 Le coût de la dette représente la rentabilité exigée par les créanciers financiers à la date d'estimation du coût du capital. Il s'agit du taux auquel l'entreprise pourrait s'endetter aujourd'hui, et en aucun cas du taux auquel elle s'est endettée dans le passé. Le taux de rendement exigé par les créanciers financiers ne correspond pas exactement au coût qui sera supporté par l'entreprise. En effet, les intérêts des emprunts sont des charges fiscalement déductibles, ce qui permettra à l'entreprise de payer moins d'impôts. Le coût net de la dette correspond donc au taux de rendement exigé par les créanciers financiers, après déduction de l'économie d'impôt associée. Le coût de la dette financière correspond à un taux d'emprunt après impôt : Coût net de la dette financière (i) = 𝙩𝙖𝙪𝙭 𝙙'𝙞𝙣𝙩𝙚𝙧𝙚𝙩 𝙣𝙤𝙢𝙞𝙣𝙖𝙡 × (𝟭-𝙩) Où t = taux de l'impôt sur le revenu En France, le taux de l'impôt sur le revenu est de 25%, le coût net de l'endettement financier se calculera donc simplement comme suit : Coût net de l'endettement financier (i) = taux d'intérêt nominal x (1-0,25) = 𝙩𝙖𝙪𝙭 𝙙'𝙞𝙣𝙩𝙚𝙧𝙚𝙩 𝙣𝙤𝙢𝙞𝙣𝙖𝙡 𝙭 𝟬.𝟳𝟱 𝗖𝗢𝗨𝗧 𝗠𝗢𝗬𝗘𝗡 𝗣𝗢𝗡𝗗𝗘𝗥𝗘 𝗗𝗨 𝗖𝗔𝗣𝗜𝗧𝗔𝗟 Le coût moyen pondéré du capital CMPC, également appelé coût du capital, est la moyenne pondérée du coût des capitaux propres et du coût de la dette, en tenant compte de la part respective de ces deux sources de financement et de l'impôt sur le revenu. CMPC = Rcp * [CP/(CP+D)] + [D/(CP+D)] * [Rd * (1-t)] Où : R(cp) = taux de rendement exigé par les actionnaires R(d) = taux intérêt moyen des dettes contractées CP = capitaux propres D = dette totale t = Taux d’imposition des bénéfices
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Bon article (car assez simple à comprendre) qui explique, notamment, les rendements espérés par les différents types de financeurs. Celui de 25 % espéré par les investisseurs revient, sur un horizon de 5 ans, à viser un multiple de 3X pour leurs investissements. Il est donc absolument nécessaire d'être cohérent entre ses besoins de financements et la valeur future de son entreprise (qui est, mathématiquement, fortement liée à son futur niveau d'activité).
La dette offre le plus puissant effet de levier dans le rachat d’entreprise. Beaucoup font semblant de comprendre les termes techniques. Senior, Mezzanine, Junior…? Voyons enfin la différence entre chaque dette. C’est assez simple, elles sont classées par rang de priorité de remboursement. Plus elle est haute, plus elle a la priorité. La senior remboursée en premier est tout en haut, le junior en dernier tout en bas, la mezzanine au milieu (« mezzo »). Quand il n’y a que deux tranches, la mezzanine est considérée comme la dette junior. En cas de liquidation, la dette senior sera remboursée avant les autres. Puis viendra la mezzanine, puis la junior. Enfin, si tout le monde a été remboursé, l’equity se partagera les miettes. La dette senior est donc moins risquée que les autres. Les prêteurs, souvent les banques, demandent des rendement moins élevés. Le taux d’intérêt est de l’ordre de 5 à 7%. Elles prennent en plus des suretés (hypothèques sur les immeubles, nantissement de titres…) pour sécuriser le remboursement. La dette junior est plus risquée. Les prêteurs, souvent des fonds d’investissement, demandent des taux d’intérêt plus élevés pour compenser leur risque : 9% à 14%. Ils demandent souvent un investissement mixte en equity et dette, avec des instruments hybrides comme les obligations convertibles. Tout en bas, il y a l’equity. Les actionnaires n’ont aucune garantie de remboursement. Ils prennent le risque de faillite, auquel cas ils ne récupéreront rien, mais aussi d’absence de performance. Leur rendement attendu est donc bien plus fort : 20% à 25%. Vous n'aurez plus à faire semblant quand vous entendrez ces termes. (J'ai longtemps fait semblant). ------------------------------------- Je vous invite à me suivre, Gaspard, si vous voulez continuer à connaître l’investissement, ou la page d’Overlord sur laquelle je publie mon contenu.
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💡 Rembourser ses dettes : stratégies pour être libéré des dettes💡 Libérez-vous de vos dettes et construisez un avenir financier solide ! Découvrez des stratégies efficaces pour rembourser vos dettes et reprendre le contrôle de vos finances. Chaque étape vous rapproche de la liberté financière et d'un avenir plus serein. Ne laissez pas les dettes vous freiner, prenez les devants dès aujourd'hui ! Inscrivez-vous et recevez la newsletter : https://lnkd.in/eS9RSNFb ➡️Télécharger l'intégralité de notre premier guide de l'investisseur qui fait un focus sur les OPCVM (Organismes de Placement Collectif en Valeurs Mobilières). cliquez sur le lien ci-dessous 👉🏾👉🏾👉🏾https://lnkd.in/eY2zi9HT N’hésitez pas à partager le lien. Ensemble, œuvrons pour une éducation financière accessible à tous ! Ensemble, œuvrons pour une éducation financière! * DISCLAIMER : La Société ne produit pas de Conseils en Investissements, ni de recommandations d’achat ou de vente de titres financiers. Les avis et opinions que la Société est susceptible d’émettre dans le cadre de ses activités d’INFORMATIONS , notamment sur les marchés et/ou les instruments financiers, ne peuvent engager sa responsabilité financière. #finance #Afrique #financiers #investissementetépargne #marches #épargne #optimisationfinancière #FinancePersonnelle #ÉducationFinancière #GestionDeDettes #LibertéFinancière #Investissement
