Publicação de austriacapital

ESTRATÉGIA DE ALOCAÇÃO GLOBAL || BTG Pactual - Outubro 2024 RENDA FIXA Seguimos vendo espaço para manter a sobrealocação em renda fixa global. Em relação à composição do portfólio, as alocações em títulos soberanos nominais permanecem em linha com o benchmark (7 anos), principalmente devido ao nível atrativo de carrego, enquanto as posições em títulos corporativos investment grade estão abaixo de tal duration. Nas nossas estratégias de juros reais, mantemos posições mais curtas - até 3 anos -visando o carrego e uma possível reprecificação do ciclo monetário nos próximos anos via TIPS, o que pode gerar uma performance mais equilibrada em relação ao risco. Vemos maior espaço para fechamento da taxa de juro real do que da inflação implícita - que não conta com prêmio, a menos que esperássemos uma recessão. RENDA VARIÁVEL Apesar da boa performance já entregue em 2024 para as nossas estratégias, entendemos que o forte crescimento econômico nos EUA, bem como a continuidade do ciclo de corte de juros, são suportes para sustentar um ambiente de risco favorável. Isso justifica o posicionamento neutro da alocação em renda variável, com sobrealocação nos EUA. Fora dos EUA, seguimos subalocados na Europa, que continua sofrendo com uma desaceleração econômica mais evidente e um balanço de riscos pior. Abaixo, o relatório completo.

Durante anos, ouvi críticas sobre a ‘perda fixa’, mas os números não mentem: no Brasil, um país emergente e instável, correr riscos na renda variável nem sempre compensa. Este gráfico é um retrato claro disso. Enquanto o CDI acumulou 49,87% nos últimos 5 anos, superando de longe o Ibovespa (20,47%), a poupança — considerada um dos piores investimentos — teve um desempenho superior ao índice da bolsa brasileira. Isso só reforça que o Brasil oferece oportunidades excepcionais na renda fixa, mas exige cautela ao tomar riscos na renda variável. Se ampliarmos o horizonte para os últimos 15 anos, o cenário para o Ibovespa fica ainda mais desfavorável, consolidando o argumento de que a renda fixa é o porto seguro do investidor local. Quem insiste em alocar desproporcionalmente no mercado brasileiro perde a chance de diversificar globalmente e capturar retornos mais consistentes no exterior. A lição é clara: aproveite o que o Brasil tem de bom, mas saiba sair da bolha e buscar segurança e crescimento fora.”

📉IBOV vs CDI: Momento Econômico no Brasil - Renda Fixa em Destaque Nos últimos meses, temos observado um cenário econômico desafiador no Brasil. A Bolsa de Valores, que por muito tempo foi vista como uma das principais formas de investimento no país, não está passando por seu melhor momento. O índice Ibovespa (IBOV), principal termômetro do mercado acionário brasileiro, tem enfrentado dificuldades, refletindo as incertezas econômicas e políticas que afetam a confiança dos investidores. Em contraste, a renda fixa tem se destacado como uma opção mais segura e atrativa para muitos investidores. Com as taxas de juros em patamares elevados, títulos públicos e outras aplicações de renda fixa estão oferecendo retornos mais consistentes e previsíveis. Esse movimento é natural em períodos de maior volatilidade no mercado de ações, quando os investidores buscam refúgio em ativos menos arriscados. É importante lembrar que, em momentos como este, a diversificação da carteira de investimentos é fundamental. A combinação de diferentes classes de ativos pode ajudar a mitigar riscos e potencializar retornos no longo prazo. Embora a bolsa de valores enfrente desafios, ela ainda oferece oportunidades para aqueles que têm apetite por risco e visão de longo prazo. Por outro lado, a renda fixa proporciona estabilidade e segurança, sendo uma excelente alternativa para equilibrar o portfólio. Neste contexto, é essencial contar com uma assessoria financeira de qualidade, que possa orientar as melhores decisões de investimento, considerando o perfil e os objetivos de cada investidor. Manter-se informado e atento às mudanças no cenário econômico é crucial para navegar por esses tempos desafiadores. Vamos acompanhar de perto os desdobramentos dos próximos meses e continuar buscando as melhores estratégias para proteger e fazer crescer nosso patrimônio. #Economia #Investimentos #BolsaDeValores #RendaFixa #Diversificação #Ibovespa #FinançasPessoais

Renda Fixa: Oportunidades em Meio à Volatilidade - Lucas Coutinho Por que estamos falando tanto sobre renda fixa? No atual cenário de mercado, os juros de curto e longo prazo estão se invertendo, e com a volatilidade causada por eventos geopolíticos e eleições, as oportunidades na renda fixa se tornam ainda mais estratégicas. Quer saber mais sobre como proteger seu poder de compra e diversificar seus investimentos? Assista ao nosso bate-papo e descubra insights valiosos! #RendaFixa #Investimentos #MercadoFinanceiro #Volatilidade #EconomiaGlobal #Dólar #Inflação #lucascoutinho #bankshop

Renda Fixa: Oportunidades em Meio à Volatilidade - Lucas Coutinho Por que estamos falando tanto sobre renda fixa? No atual cenário de mercado, os juros de curto e longo prazo estão se invertendo, e com a volatilidade causada por eventos geopolíticos e eleições, as oportunidades na renda fixa se tornam ainda mais estratégicas. Quer saber mais sobre como proteger seu poder de compra e diversificar seus investimentos? Assista ao nosso bate-papo e descubra insights valiosos! #RendaFixa #Investimentos #MercadoFinanceiro #Volatilidade #EconomiaGlobal #Dólar #Inflação #lucascoutinho #bankshop

Essas decisoes podem influenciar diretamente as condicoes da renda fixa, proporcionando oportunidades de ajuste nas estrategias de investimento.

E-Investidor: Especialistas veem renda fixa americana em momento único e elencam a melhor forma de se expor ao #investimento #economia #estadão

**Título: A Nova Era da Prudência nos Investimentos: Renda Fixa em Alta** Nos últimos meses, o cenário econômico global tem se mostrado repleto de incertezas. Com a inflação em patamares elevados e a volatilidade nos mercados financeiros, muitos investidores estão repensando suas estratégias. Em meio a esse contexto desafiador, a recomendação de priorizar a renda fixa em detrimento das ações ganha destaque. A renda fixa, tradicionalmente vista como uma opção mais conservadora, oferece uma maior previsibilidade em um ambiente onde a incerteza reina. Com a possibilidade de aumento nas taxas de juros, os títulos de renda fixa podem se tornar ainda mais atraentes, proporcionando uma proteção contra a volatilidade dos mercados acionários. Essa mudança de foco é especialmente relevante para aqueles que buscam preservar seu capital e garantir uma rentabilidade estável. Além disso, a diversificação continua sendo uma estratégia fundamental. Embora a renda fixa esteja em alta, não devemos esquecer a importância de manter uma carteira equilibrada, que inclua diferentes classes de ativos. A alocação prudente pode ajudar a mitigar riscos e aproveitar oportunidades que surgem em momentos de instabilidade. Outro ponto a ser considerado é a necessidade de acompanhar de perto as mudanças nas políticas monetárias e fiscais. O cenário econômico é dinâmico e, portanto, ajustes nas estratégias de investimento podem ser necessários. A capacidade de adaptação é crucial para navegar por tempos incertos. Por fim, é essencial que os investidores permaneçam informados e busquem orientação profissional ao tomar decisões. O conhecimento e a análise cuidadosa do mercado podem fazer toda a diferença na construção de uma carteira sólida e resiliente. Se você está em busca de mais informações sobre como gerenciar seus investimentos de forma prudente e eficaz, visite nosso site em neweracapital.com.br. #Investimentos #RendaFixa #EstratégiaFinanceira #Diversificação #MercadoFinanceiro #NovaEra #neweracapital

O número de investidores brasileiros em ativos de renda fixa aumentou 7%, no segundo semestre de 2024, em relação ao segundo trimestre de 2023. Em pesquisa divulgada ontem, pela B3, o total de CPFs passou de 16,5 milhões para 17,7milhões em 12 meses. A alta taxa de juros no Brasil, segue sendo um grande atrativo para a renda fixa e isso dificulta muito o apetite por classes de ativos com mais volatilidade (ou risco, como preferir). Eu sou um ferrenho defensor da diversificação entre as várias classes de ativos (renda fixa, fundos multimercados, renda variável e exposição ao mercado internacional, por exemplo), desde que sua tolerância a risco lhe deixe confortável, nos momentos de maior incerteza. E que seu horizonte de tempo e objetivos, sejam altamente respeitados, na hora de alocar seu capital. Investir somente em renda fixa, é recomendado, geralmente, para os perfis de investidores mais conservadores ou para aquele capital da reserva de emergência ou que precisará ser resgatado num curto prazo de tempo. O ideal é avaliar com mais cuidado, cada investidor. Você sabe do que se trata quando se fala em renda fixar? Tipos de renda fixa? Tipos de taxa? Riscos envolvidos? Tenha uma quinta-feira abençoada e cuide da saúde financeira, para que sua saúde mental não seja afetada! #XP #Investimentos #rendafixa

Renda Fixa X Renda Variável: O Que Foi Mais rentável nos últimas 25 Anos no Brasil? A escolha entre renda fixa e renda variável reflete uma dicotomia entre segurança e potencial de retorno. Nos últimos 30 anos no Brasil, a renda fixa foi amplamente vantajosa durante períodos de juros altos, como nos anos 1990 e 2000, oferecendo retornos consistentes e proteção contra a inflação. Títulos públicos e CDBs foram especialmente atrativos nesse contexto. Por outro lado, a renda variável destacou-se em momentos específicos, como o boom das commodities (2003-2008) e a recuperação econômica pós-2016, superando a renda fixa em rentabilidade acumulada para quem soube lidar com a volatilidade. Nos últimos 25 anos, o CDI acumulou uma rentabilidade nominal de aproximadamente 1.600%, enquanto o Ibovespa apresentou um retorno nominal de aprox 800%. Isso não significa que qualquer investimento em acoes tenha sido pior que renda fixa, como exemplo, cito o fundo Dynamo Cougar que nesse periodo entregou uma performance líquida de taxas na ordem de 8.000% Enquanto a renda fixa foi dominante por sua previsibilidade, a renda variável exigiu mais paciência e apetite ao risco, mas recompensou os investidores que entraram nos momentos de maior pessimismo como por exemplo, o que estamos vivendo hoje.