Melhor momento para investir em renda fixa americana nos últimos 20 anos

A dinâmica do Mercado Financeiro é algo realmente impressionante. Quando começei a trabalhar nesse ramo em 2017, a renda fixa americana era algo que poucas pessoas falavam e todos os tipos de investimentos no exterior sempre eram direcionados para ações e fundos de Private Equity.

6 anos depois, essa dinâmica mudou.

Os juros americanos (similares a nossa taxa SELIC) atingiram os níveis mais altos dos últimos 15 anos e reviveram uma classe de ativos que não era mais prioridade, abrindo ótimas oportunidades para investidores.

Para facilitar o seu entendimento, coloco acima um exemplo (observar os dois pontos pretos marcados no gráfico acima):

Uma pessoa que investiu 100.000 dólares em um título de dívida do governo americano no começo de 2021, com vencimento daqui 10 anos, receberia um pagamento de juros de 700 dólares por ano (0,7% a.a. do valor investido) e no final de 10 anos receberia todo o valor investido.

Um investidor que comprasse esse mesmo ativo hoje, receberia algo próximo a 4.500 dólares por ano e em 2033 os 100.000 dólares investidos inicialmente (rentabilidade de 4,5% a.a.)

Agora se você investir em títulos de empresas privadas americanas, tradicionais e líderes de mercado no seu segmento, seu retorno pode chegar a algo próximo de 7 a 8% a.a.

Agora você deve estar pensando "mas eu consigo uma rentabilidade muito maior que 8% a.a. investindo meu dinheiro no Brasil"

Desde que a moeda Real foi criada em 1994, o dólar tem se valorizado, em média, 7% a.a. sobre a moeda brasileira. Então ao somarmos a valorização do dólar com a rentabilidade do ativo financeiro, você teria algo próximo a 15% a.a. investindo em empresas mais consolidadas e seguras do que se investisse em um título de dívida de uma empresa brasileira (CRI, CRA ou debênture).

Além disso, coloco outros benefícios de se investir no exterior:

• Diversificação (tanto de ativos quanto de moedas)
• Redução de riscos, inclusive risco Brasil
• Acesso a mercados mais maduros
• Ativos e oportunidades que só existem no exterior

Atualmente existem formas super fáceis e práticas de um investidor brasileiro comprar ativos americanos, tudo respeitando as leis do Brasil e conseguindo boas vantagens tributárias.

Portanto, você que sempre pensou em ter uma parte do seu patrimônio investido em outro país, esse é a melhor oportunidade dos últimos 15 anos, aproveite ela.