LOANCOS GmbH

Das Immobilienfinanzierungsneugeschäft der im Verband deutscher Pfandbriefbanken (vdp) zusammengeschlossenen Institute belief sich in den ersten drei Quartalen 2024 auf 89,6 Mrd. Euro – ein Anstieg um 6,9 Prozent im Vergleich zum Vorjahreszeitraum. Für diesen Anstieg des Neugeschäftsvolumens zeichnete die Vergabe von Wohnimmobilienkrediten verantwortlich. Jens Tolckmitt sieht hierin ein „klares Anzeichen für Stabilisierung des Wohnimmobilienmarktes“. 📊✅

I had the great honor to participate in the First Real Estate Transformation 2024 Conference organized by Frankfurt School Verlag last month in Frankfurt at Frankfurt School of Finance & Management as a speaker. My topic was „Back-Up Servicing: How to get the money back for Lenders“, which is a highly relevant topic both for operating platforms seeking debt capital funding as well as for debt financers when providing debt capital to operating platforms to cover the worst case if a platform can no longer fulfill its duties. Mind you, the insolvency of the former EUR 4 bn Vivacon AG Groundlease platform with 10k properties nationwide was the ultimate test for the performance of LOANCOS GmbH as a Back-Up Servicer. Eventually LOANCOS GmbH managed to get the entire money back for the Senior Lenders. Even in today’s world with operating platforms starting to face challenges it is never too late to involve a professional Back-Up Servicer when the going gets tough or shaky. Other topics focussed on the RE industry macro trends e.g. by Dr. Gertrud Rosa Traud Helaba and on restructuring, e.g. a Toolbox to prevent crises by Mike Danielewsky and Christian Lonquich BCLP or even using Insolvency to Re-start by Romy Metzger SGP Schneider Geiwitz. Using dedicated roundtables as a forum to discuss topics in small circles was a highly innovative and rewarding concept. I participated in a roundtable re "Restructuring of project developments“, chaired by Thomas Bruns Bauwens and Daniel Landgrebe Bauwens. Showing Requirements and Offers within CRE Finance in a panel involving the Origination side Jan Peter Annecke and the Restructuring side Frank Stoefer of the same bank Helaba which were joined by Martin Führlein Pegasus Capital Partners GmbH and Dr. Andreas Schillhofer CA Immobilien Anlagen AG (CA Immo) was also very inspiring. Having industry figurehead Jürgen Groß Groß & Partner Grundstücksentwicklungsgesellschaft mbH give a keynote re Success factors for projects in turbulent times was highly fitting to conclude the conference day. Many thanks to Armgard Dahmen and to Ulrich Martin Frankfurt School Verlag for bringing our industry together. Best wishes! See you soon! LOANCOS GmbH

🕯️ "Vier Kerzen, vier Fakten", heißt es dieses Jahr bei uns im Advent. Wir starten mit der Grundsteuer.

📰 Lektüretipp in eigener Sache: Ulrich Schüppler beleuchtet in einem Beitrag in der Immobilien Zeitung die rechtlichen Anforderungen für den Handel mit notleidenden Krediten (NPL). Zentrales Thema ist die Notwendigkeit einer Lizenz gemäß dem Kreditzweitmarktgesetz (KrZwMG). In dem Beitrag kommen unter anderem unser Geschäftsführer Eckhard Blauhut sowie Thomas Spulak, Executive Director der Proceed Portfolio Services, zu Wort. Dieser ist überzeugt: Die Lizensierung sorgt für Marktransparenz und wird Professionalisierung der Branche bewirken. 🌟 ➡️ Lesen Sie hier den vollständigen Artikel: https://lnkd.in/eiDv4Ure 📰 Tip on our own behalf: In an article in the "Immobilien Zeitung", Ulrich Schüppler sheds light on the legal requirements for trading in non-performing loans (NPL). The central topic is the need for a licence in accordance with the German Secondary Credit Market Act (KrZwMG). Among others, our Managing Director Eckhard Blauhut and Thomas Spulak, Executive Director of Proceed Portfolio Services, have their say in the article. The latter is convinced that licensing will ensure market transparency and professionalise the industry. 🌟 ➡️ Read the full article here: https://lnkd.in/eiDv4Ure

Soeben hat die Deutsche Bundesbank ihren Finanzstabilitätsbericht veröffentlicht. Im Fokus steht im Bericht unter anderem der Anstieg der Wertberichtigungen für Gewerbeimmobilienkredite.   Fakt ist: In der deutschen Finanzwirtschaft wird die Zahl der notleidenden Kredite zunehmen – mit Auswirkungen und Risiken für die #Banken. Umso wichtiger sind ein funktionierender und professioneller Kreditzweitmarkt und die Vorsorgen, um Kreditrisiken frühzeitig und proaktiv begegnen.   "Dafür stehen die Bundesvereinigung Kreditankauf und Servicing und ihre Mitglieder", sagen Juergen Sonder, Präsident der BKS und Dr. Ludwig J. Weber, LL.M., Experte für Unternehmensfinanzierung und -sanierungen bei Schultze & Braun. Die bundesweit vertretene Kanzlei ist Fördermitglied der BKS.   Sonder und Weber ordnen die aktuelle Situation so ein: „Die Stabilität des Finanzmarkts ist auch für die Realwirtschaft ein nicht zu unterschätzender Faktor – besonders in wirtschaftlich und politisch unsicheren Zeiten wie diesen. Die Zahl der Unternehmensinsolvenzen hat das Vor-Corona-Niveau erreicht – und der anhaltende Aufwärtstrend der #Insolvenzen ist ein deutliches Zeichen für die nach wie vor angespannte wirtschaftliche Lage. Gerade angesichts dieser Entwicklung wächst für Banken das Risiko von #Kreditausfällen und die Bedeutung, Lösungen für notleidende Kredite zu finden. Ein funktionierender Transaktionsmarkt mit notleidenden Krediten unterstützt die Finanzwirtschaft signifikant und verhindert eine mögliche selbstverstärkende Abwärtsspirale – ein wichtiger Beitrag zur Finanzmarktstabilität.   Die Ergebnisse der aktuellen Ausgabe des NPL-Barometers der BKS und der Frankfurt School of Finance & Management sprechen eine eindeutige Sprache: Wie auch bei den Insolvenzen dürfte sich bei den notleidenden Krediten der Anstieg fortsetzen – und das in allen Assetklassen, insbesondere aber in den Bereichen Konsumentenkredite, Corporate Real Estate sowie kleine und mittlere Unternehmen. Auf Jahressicht ist bei deutschen Banken mit notleidenden Krediten mit einem Volumen von über 40 Milliarden Euro zu rechnen. Das bedeutet, dass Kreditrisiken für Banken weiter an Bedeutung gewinnen. Dabei ist Vorsorge das A und O, um möglichen Kreditrisiken frühzeitig und proaktiv begegnen zu können.   Eine Vorsorge, um möglichen weiteren #Kreditrisiken zu begegnen, kann der Verkauf von bestehenden notleidenden Kreditportfolios an Investoren sein – Transaktionen, die als aktives Instrument der Risikosteuerung und der Eigenkapitalentlastung genutzt werden, sind elementare Bestandteile eines effektiven Risikomanagements. Den Unternehmensfinanzierern und besonders Banken hilft der Verkauf von #NPL-Portfolios, ihre Bilanzen zu bereinigen. Attraktiv für Investoren sind NPL-Portfolios durch den möglichen Discount auf die notleidenden Forderungen, den sie am Ende in eine risikoadäquate Rendite für ihre Investoren wandeln wollen.“

Beleihungsauslauf auf Rekordhoch, Inanspruchnahme von KfW-Darlehen nimmt zu ⬆️ Im Oktober kletterte der durchschnittliche Beleihungsauslauf für Baufinanzierungen in Deutschland erstmalig über die 88-Prozent-Marke und liegt bei 88,07 Prozent. Das zeigen die Daten der Dr. Klein Privatkunden AG. Dieser Trend zeichnet sich bereits seit Längerem ab: Im Mai 2022 lag der Beleihungsauslauf letztmalig unterhalb von 80 Prozent, seitdem ist er recht konstant gestiegen. 🏦 Ebenfalls nach oben geht der Anteil von KfW-Darlehen am gesamten Baufinanzierungsvolumen. Mit 9,34 Prozent sind die Förderkredite im Oktober ähnlich stark nachgefragt wie im Vorjahresmonat (9,48 Prozent). Außerdem überschreitet der Wert zum ersten Mal in diesem Jahr neun Prozent. Immobilienkäufer nehmen demnach wieder häufiger mögliche Vorteile dieser staatlichen Unterstützung wahr. Dazu zählen beispielsweise ein besserer Bauzinssatz oder sogar Tilgungszuschüsse, die nicht zurückgezahlt werden müssen. 💰 Loan-to-value ratio at record high, utilisation of KfW loans on the rise ⬆️ In October, the loan-to-value ratio for mortgages in Germany climbed above the 88 per cent mark for the first time and now stands at 88.07 per cent. This is shown by the analyses of Dr. Klein Privatkunden AG. This trend has been emerging for some time: May 2022 was the last time the loan-to-value ratio was below 80 per cent, and it has risen fairly consistently since then. 🏦 The share of KfW loans in the total construction financing volume is also on the rise. At 9.34 per cent, demand for promotional loans in October was similar to the same month last year (9.48 per cent). The figure also exceeded nine per cent for the first time this year. Accordingly, property buyers are once again more likely to take advantage of this state support. These include, for example, a better construction interest rate or even amortisation grants that do not have to be repaid. 💰

Today we had a highly productive BKS | Bundesvereinigung Kreditankauf und Servicing e.V. Executive Committee Meeting in Frankfurt at the offices of KUCERA Rechtsanwälte, covering i.a. various initiatives, membership development, outreach into the community, new legal & regulatory developments and strategic topics. Many thanks to my fellow colleagues and a big shout out to Jan Dzieciol and Cristina Bachmeier, LL.M. for the excellent organization and for efficiently running the office of BKS | Bundesvereinigung Kreditankauf und Servicing e.V.! Looking forward to seeing you soon! Best wishes! LOANCOS GmbH

Der Real Estate Finance Day ist in vollem Gang. Wir sind mit Thomas Spulak vor Ort dabei und freuen uns auf spannende Impulse und einen guten Austausch! 😊 The Real Estate Finance Day is in full swing. We are there with Thomas Spulak and are looking forward to exciting impulses and a good exchange! 😊 

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Mehr als die Hälfte der jüngeren Deutschen ist bereit, sich für den Kauf einer Immobilie persönlich einzuschränken und ihre Idealvorstellungen zu überdenken. Viele der potenziellen Eigentümer rechnen bei einem Immobilienkauf mit Unterstützung der Familie. 👨👩👧👦 Das zeigt eine repräsentative Erhebung der BHW Bausparkasse AG. Die jungen Erwachsenen mit Immobilienwunsch verlassen sich laut Umfrage nicht allein auf die Hilfe der Eltern – viele werden selbst aktiv 💪: - Jeder Zweite zwischen 18 und 39 spart für Wohneigentum. 80 Prozent der Befragten sind zu Einschränkungen bereit, um sich eine Immobilie leisten zu können. - 33 Prozent würden ihre persönlichen Ausgaben etwa für Reisen, Autokauf oder Hobbys reduzieren. - Auch bei der Immobilie selbst sind die jungen Käufer kompromissfähig: Rund ein Viertel von ihnen würde ein kleineres Grundstück akzeptieren oder auch einen Altbau kaufen, bei dem zunächst ein Umbau oder eine Modernisierung ansteht. More than half of younger Germans are prepared to make personal sacrifices and rethink their ideal property purchase. Many potential owners are counting on family support when buying a property. 👨👩👧👦 This is shown by a representative survey conducted by BHW Bausparkasse AG. According to the survey, young adults who want to buy a property do not rely solely on their parents for help - many take action themselves 💪: One in two people between 18 and 39 are saving for home ownership.  80 per cent of those surveyed are prepared to cut back in order to be able to afford a property. 33 per cent would reduce their personal spending on travel, car purchases or hobbies, for example. Young buyers are also willing to compromise when it comes to the property itself: around a quarter of them would accept a smaller property or buy an old building that needs to be renovated or modernised first.