Daily Mariva 5/12/2024

INTERNACIONAL

>> EEUU: El rendimiento del Tesoro a 10 años perdió 4 puntos básicos, situándose en el 4,19%. El rendimiento del Tesoro a 2 años bajó 5 puntos básicos, hasta el 4,13%. Los datos del Institute for Supply Management revelaron que el sector servicios creció en noviembre por quinto mes consecutivo. Sin embargo, el índice se situó en 52,1 puntos el mes pasado, 3,9 puntos menos que en octubre. Un informe de ADP también mostró que las nóminas privadas crecieron menos de lo esperado en noviembre. Las empresas añadieron 146.000 en el mes, por debajo de la estimación de consenso de 163.000 puestos. El presidente de la Reserva Federal, Jerome Powell, dijo el miércoles que no le preocupa que el presidente electo Donald Trump intente politizar el banco central una vez que asuma el cargo en enero. Powell dijo que hay salvaguardas en la legislación del Congreso que creó la Fed que ayudarán a preservarla de influencias políticas. Powell no dio pistas sobre hacia dónde se inclina en la trayectoria a corto plazo de las tasas de interés, aunque señaló que la Fed puede darse el lujo de ser cautelosa. El S&P 500 subió un 0,61% y el Nasdaq avanzó un 1,3%. Salesforce subió casi un 11% después de que la empresa publicara unos ingresos del tercer trimestre fiscal que superaron las estimaciones. El fabricante de chips Marvell Technologies también superó las expectativas de beneficios y publicó unas sólidas previsiones para el cuarto trimestre, con lo que subió un 23%.

>> FRANCIA: El gobierno francés ha sido destituido el miércoles en una moción de censura, sumiendo a la segunda economía de la zona euro en un periodo de profunda incertidumbre política. Un total de 331 legisladores, tanto de la alianza de extrema izquierda Nuevo Frente Popular (NFP) como de la ultraderechista Agrupación Nacional (RN), apoyaron una moción de censura en la Cámara Baja del país. El primer ministro, Michel Barnier, se verá obligado a presentar su renuncia al presidente francés, Emmanuel Macron, apenas tres meses después de asumir el cargo.

ARGENTINA

>> El presidente Javier Milei dio el discurso de cierre de la Conferencia de Acción Política Conservadora (CPAC). El jefe de Estado presentó 10 puntos de un decálogo cuyo objetivo final fue marcar la fuerte división entre la izquierda y la derecha y la lucha de poder entre ambas ideologías. Estos incluyeron: “Es mejor decir una verdad incómoda que una mentira confortable”; “Nunca hay que negociar las ideas para rascar un voto”; “La política, a diferencia de la economía, es un juego de suma cero”; y “La única forma de combatir al socialismo es desde la derecha”. Durante el acto, Milei resaltó que “hoy en el mundo se respiran nuevos vientos de libertad, de la mano de Donald Trump” y afirmó que “es una oportunidad histórica”. Por otro lado, en su discurso en el mismo evento, el ministro de Economía Luis Caputo destacó que “la batalla cultural de Milei nos ayuda para atraer inversiones”. El ministro celebró los éxitos económicos de la gestión y que “hoy los ojos del mundo están puestos en Argentina”, y aseguró que “nada de esto hubiera pasado” si Milei no tomaba hace algunos años la bandera de la batalla cultural. Por último, Caputo aseguró que “estamos en un punto de inflexión en la historia argentina” y destacó que “el Gobierno tiene un mandato de la mayoría de la gente que quiere que sigamos y profundicemos este camino”.

>> El Presidente Javier Milei mantuvo una reunión con el economista estadounidense Arthur Laffer en Casa Rosada. El ex asesor presidencial durante la Administración Reagan también participó de una conferencia en Buenos Aires y sostuvo reuniones con otros funcionarios. Durante su presentación, Laffer expresó confianza en las medidas económicas impulsadas por el presidente Javier Milei y su equipo, proyectando un futuro de mayor estabilidad monetaria y control de la inflación para el país. Laffer centró su discurso en la importancia de la estabilidad monetaria y de políticas fiscales que incentiven el crecimiento económico. Además, resaltó la importancia de remover los controles de capital como un paso esencial para atraer inversión extranjera: “¿Por qué alguien pondría su dinero en un país si no puede retirarlo?”.

>> El Ministro de Economía, Luis Caputo, anunció que Juan Pazo, hasta ahora Secretario de Coordinación de Producción, pasará a desempeñarse como Secretario de Relaciones Económicas Internacionales en Cancillería. Caputo afirmó que “el objetivo de este cambio es trabajar de manera conjunta con la Cancillería, sobre todo en lo relacionado con el comercio y la apertura de nuevos mercados y socios estratégicos para el país.” Caputo también anunció que su lugar quedará a cargo de Pablo Lavigne, quien ocupaba el cargo de Secretario de Industria y Comercio.

>> Vista Energy colocó bonos internacionales Clase 27 por USD 600 mn con vencimiento en diciembre de 2035. El precio de emisión es de 100% VN y la tasa de interés 7,625%. La fecha de emisión será el 10 de diciembre 2024. Los bonos pagarán interés de modo semestral y amortizarán en tres cuotas de 33% (dic-33), 33% (dic-34) y 34% (dic-35). Los bonos tendrán una opción de rescate make-hole a 50 pb hasta el 10-dic-29 (no inclusive). A partir de dicha fecha podrán ser rescatados a un precio de 103,813% VN a partir del 10-dic-2030 a 101,906% VN, a partir del 10-dic-2031 a 100,953% VN, y a partir del 10-dic-2032 a 100% VN.

>> En la última jornada del mercado de cambios, el BCRA finalizó con compras netas por USD 171 millones. El tipo de cambio oficial cerró en ARS 1.013 y el tipo de cambio financiero en ARS 1.103, resultando en una brecha del 8,8%.