Danone, plus fort que le CAC40!
Publications Agora France
Analyses et conseils d'experts indépendants pour protéger votre épargne et atteindre l'indépendance financière.
Ces derniers jours ont été particulièrement mouvementés sur les marchés. Et ce n’est peut-être pas terminé…
Aujourd’hui se tiendra la fameuse journée des 4 sorcières – c’est-à-dire le roulement trimestriel des produits à effet de levier comme les options, les futures, etc.
J’y reviendrai lundi dans notre point hebdomadaire consacré au CAC40.
Pour faire court : la méfiance et la prudence restent de mise.
Je vais donc éviter de pronostiquer quoi que ce soit cette fois-ci.
Par conséquent, aujourd’hui, j'ai décidé de répondre à la question d’un lecteur tout en revenant sur un plan de trade que j’avais proposé en février.
Voici la question :
"Gilles tu avais posté un plan de trade sur Danone. On est à deux doigts de toucher l’objectif, on fait quoi ? Merci. M."
La position latérale de sécurité… version trading !
Eh bien, cher M., ma réponse est simple : prenez la moitié de vos bénéfices. Remontez le stop au niveau du point d’entrée, et mettez-vous en position latérale de sécurité !
Ce que je veux dire par là, c’est qu’il existe une méthode, une "façon de faire", que j’applique quasi systématiquement, notamment quand les marchés sont fébriles. Cette méthode s’appelle "la sortie en fractionné".
Je m’explique.
Effectivement, le 10 février dernier, je partageais avec vous ce plan de trade "Danone : signal d’achat imminent". (Je vous invite à le revoir. Mes graphiques et surtout les petits encarts qui y figurent vous permettront de voir où et comment le signal s’est validé.)
Une progression à l’inverse du CAC40
Pour prendre un peu de recul, je vous propose une mise à jour du parcours de Danone en vue journalière.
Ici, vous pouvez constater la belle accélération de Danone en débordement de l’oblique baissière (en rouge).
Maintenant, concentrons-nous sur le déclencheur permettant de prendre position.
Recommandé par LinkedIn
Pour mémoire, il se trouvait sur l’unité de temps 4h. J’analysais la situation ainsi :
"Si la résistance du triangle, qui passe vers les 50,5 €, parvient à être passée en clôture journalière, alors la résistance oblique que je vous ai présentée plus haut en vue long terme le sera aussi, ce qui constitue un signal d’achat graphique.
[…]
L’objectif théorique du triangle correspond quant à lui à l’amplitude de l’entrée dans le triangle – soit un retour vers les 56 €."
Danone se trouve à moins d’1 € de l'objectif. Mais vous aurez remarqué que c’est une valeur défensive qui s’est permise de progresser à peu près symétriquement et en sens inverse du plongeon du CAC40.
Si les marchés restent nerveux, les investisseurs devraient privilégier les valeurs défensives avec une bonne visibilité sur leur business. Et l’objectif des 56 € sur Danone peut facilement être dépassé pour revenir sur ses derniers plus-hauts, vers 58 € (le rectangle horizontal bleu clair).
Alors, que faire ?
Une sortie en fractionné – enfin, telle que je la recommande – consiste à prendre la moitié de ses profits, et à placer un stop un niveau du point d’entrée.
Cela permet à la fois de sécuriser vos profits, mais surtout d’annuler tout risque de perte sur la position. Le seul "risque" que vous prenez est celui de faire une belle plus-value si l’action continue de surperformer le marché !
Effet collatéral, cela permet de contrôler le drawdown, c’est-à-dire de ne pas voir votre portefeuille subir de gros trous d’air.
On n’oublie jamais que les pertes ont beaucoup plus de poids que les gains...
Sur le marché, on ne contrôle – et encore ! – que deux choses : le point d’entrée et le stop.
Le reste n’est qu’une anticipation de ce que le marché pourrait éventuellement vous donner...
Ce qui est pris n’est plus à prendre !
CQFD.
Bon week-end !