Post de Laurent GELPI

📢 75% : c’est la proportion de deals primaires sur l’ensemble des opérations réalisées via notre fonds Albacap 1. Pourquoi ce parti-pris alors que ce sont souvent des opérations plus longues et plus complexes ? Parce que le capital-investissement a un pouvoir de transformation important pour les PME régionales : 1️⃣ Structuration et suivi des entreprises : ouvrir leur capital au private equity leur permet de se structurer ou d’accélérer leur structuration mais aussi de s’engager sur une nouvelle trajectoire, centrée sur la création de valeur. ➡ Organisation, recrutement de nouvelles compétences, outils de pilotage, gouvernance, croissance externe : nous sommes aux côtés des équipes managériales et leur apportons capacités stratégiques et opérationnelles. 2️⃣ Accompagnement du ou des dirigeant(s) : bénéficier du soutien d’un investisseur expérimenté permet de rompre l’isolement souvent ressenti par les chefs d’entreprise et constitue un atout pour permettre à leur société de franchir de nouvelles étapes. ➡ Nous entretenons avec les dirigeants de nos participations une vraie proximité, qui s’appuie sur une culture entrepreneuriale commune et des valeurs partagées. 3️⃣ Sensibilisation au rôle du private equity : privilégier les deals primaires, c’est également mettre en lumière, et de manière plus générale, la valeur ajoutée que peut apporter une société de gestion / un fonds d’investissement à des entreprises qui ouvrent leur capital ainsi qu’aux territoires dans lesquels elles sont implantées. Parce que l’union fait la force ! ➡ Notre approche privilégie la sensibilisation et la pédagogie, avant la conclusion d’une opération, et tout au long de notre présence au capital des PME régionales dans lesquelles nous investissons. #capitalinvestissement #privateequity #dealsprimaires #smallcap #territoires Édouard Malandrin | Laure Thibierge | Médéric Gaillard | Laurent GELPI | Steve Guyard | Anaïs Large | Neil Benoist | Aline Vermorel | Laurène de Cacqueray

Pas de ralentissement en vue pour l'activité d'investissement direct dans les PME, ETI et grandes entreprises accompagnées par Bpifrance ! En effet, comme je l’ai expliqué à l’occasion d’un point presse, notre activité de Capital Développement dispose d’un modèle unique en capacité d’accompagner les #PME des territoires jusqu’aux fleurons de l’économie française. - La direction du Capital Développement de Bpifrance est l’une des plus grandes sociétés de gestion en Europe avec 700 entreprises en portefeuille et 28 milliards d’euros d’actifs sous gestion. - Bpifrance se positionne comme un actionnaire minoritaire de long-terme, impliqué dans la gouvernance de ses participations. - Autre particularité : la primo-ouverture. En effet, 46 % de primo-ouvertures figuraient dans notre portefeuille small cap à fin 2023. Ces entrepreneurs le font avec nous car ils nous font confiance. Cela permet de créer de la valeur et d’accompagner ces entreprises à passer de PME à ETI. C'est ça notre vision du constructivisme. ⤵️ https://lnkd.in/eiZBhBt4 WanSquare

🎯 Plus de 80% des opérations réalisées via notre fonds Albacap 1 sont des opérations de capital transmission 🎯 Si ce chiffre illustre notre stratégie d’investissement, il reflète avant tout nos engagements : 📌 Permettre aux PME dans lesquelles nous investissons de conserver leur ADN et leur agilité, en offrant l’opportunité aux dirigeants et/ou aux salariés de devenir actionnaires de leur entreprise. 📌 Soutenir la dynamique entrepreneuriale en contribuant à la pérennisation des PME régionales et au développement de leur histoire et de leurs savoir-faire. 📌 Créer de la valeur, en permettant à ces organisations de se renforcer, de se structurer, de continuer à innover et de s’inscrire ainsi résolument dans une dynamique de croissance. 📌 Contribuer à la résilience et au dynamisme économique des territoires et des bassins d’emploi. 📌 Accompagner les entreprises dans lesquelles nous investissons dans l’adoption de pratiques durables et responsables comme l’amélioration de leur bilan carbone ou le partage de la valeur. Bien plus qu'une simple opération financière, le capital transmission joue un rôle stratégique et sociétal : c’est un véritable levier de valorisation des entreprises de nos territoires et un facteur clé de dynamisme de l'économie régionale et nationale et nous sommes heureux et fiers, chez Albarest Partners, d’y contribuer ! #capitalinvestissement #privateequity #capital transmission #smallcap #territoires #esg Édouard Malandrin | Laure Thibierge | Médéric Gaillard | Laurent GELPI | Steve Guyard | Anaïs Large | Neil Benoist | Aline Vermorel | Laurène de Cacqueray

Presque inconnu il y a encore 10 ans, l’operating partner est devenu l’atout indispensable des fonds d’investissement. Ces « sparring partners » pour dirigeants, présents pour épauler ces derniers sur leurs divers enjeux stratégiques, ne sont néanmoins pas réservés aux participations des fonds. Des cabinets de conseil se sont également développés pour proposer ce service à un panel plus large d’entreprises. https://lnkd.in/dPpX5ycs #ValueCreation #PrivateEquity #Innovation #OperationalPerformance #BusinessProcess #DueDiligence

Chaque fonds de Private Equity a sa propre méthode, voici celle d’Arkanum Partners Que ce soit les CGP ou les Family Office avec lesquels nous échangeons, tous nous posent cette question pertinente “Quelle est votre méthode d’approche ?”. En effet, chaque fonds de PE à sa propre approche qui le différencie. Que ce soit sur notre fonds I ou notre fonds II, nous gardons la même approche différenciée. Elle se décrit en 5 points : 1️⃣ Un ciblage de secteurs d’avenir clairement définis Transition écologique, mobilité, silver économie, santé et encore digital. Au-delà de la segmentation sectorielle, nous recherchons LA société qui détient un savoir-faire différenciant sur une niche à l’intérieur même des secteurs précités. 2️⃣ Un accompagnement dans la recherche de croissance Grâce à notre stratégie de sourcing, en, particulier en termes de recherche de croissances externes. 3️⃣ Une implication totale auprès des TPE/PME En devenant des actionnaires de référence, leurs enjeux deviennent les nôtres. Nous sommes de véritables « sparring partners ». 4️⃣ Un accompagnement de A à Z pour prendre soin de leurs succès et les valoriser → En conservant l’actionnaire historique parmi les associés. → En accompagnant ou mettant en place une équipe dirigeante sélectionnée spécifiquement pour son adéquation au projet et ses compétences. 5️⃣ Une intégrité des financements Tous nos financements sont réalisés à travers notre fonds, encadré par notre partenaire Tygrow, une Société de Gestion française agréée AMF. Cette méthodologie, nous l’expliquons plus en détail dans notre brochure. Vous pouvez la télécharger via notre lien en commentaire.

À l’occasion de la 2e édition de Private Equity France, organisée par l’L'AGEFI, Bertrand Rambaud, ainsi que Jonathan Gibbons, Guillaume Tobler et Céline Méchain ont participé à une table ronde consacrée au développement des sociétés de gestion en capital-investissement. Sous la modération de Virginie Deneuville, ils ont abordé en profondeur les stratégies adoptées par les acteurs du secteur pour prospérer dans un environnement en constante évolution. En tant que Président de France Invest, Bertrand Rambaud a tracé un tableau diversifié du secteur du #privateequity à venir. Une coexistence de sociétés spécialisées et performantes, ancrées dans les territoires, avec des acteurs internationaux de grande envergure et des plateformes, est à prévoir. Le capital-investissement est un métier d’offre, et l’industrie évolue pour continuer à fournir aux chefs d’entreprise les solutions dont ils ont besoin. 🎤 Lors d’une interview, il est largement revenu sur l’importance de la consolidation dans le non coté, soulignant sa conviction : « ce mouvement est bien plus qu’une tendance passagère, c’est une évolution structurelle de l’industrie. » 🎥 Visionnez son interview en intégralité : https://lnkd.in/ekgTT8kc

Lors de la plénière "Renforcement des fonds propres : stratégies gagnantes" au Couvent des Jacobins de Rennes, Julien Huberson de France Invest, Frédéric Duval du MEDEF 35 | Mouvement des entreprises de France Ille-et-Vilaine, et Hervé Mattei de la Banque de France ont éclairé les PME sur les différentes options de financement. 🔻 Le capital-investissement, un levier puissant pour la croissance, a été au cœur des discussions. "Les sociétés ont du mal à franchir le cap pour atteindre des ambitions plus larges", souligne Julien Huberson. Avec des solutions adaptées, les PME peuvent transformer leur capital en véritable moteur de développement. Pour en savoir plus, lisez l'article complet sur notre site web. 👇 🖌️ Suzanne Bruneau — 💫 7 Jours, l’éco de la Bretagne : un magazine pour vous informer, une plateforme pour publier vos annonces légales dans toute la France.

💡Les fonds d'investissement, un atout pour les PME   Bien que la réticence persiste, le capital-investissement apparaît comme une solution efficace pour accompagner la croissance des PME et favoriser leur développement à long terme.   ☑ Malgré les PME qui ont tendance à privilégier les banques pour leur financement, d'autres options, comme le capital-investissement, restent sous-utilisées, bien qu'efficaces pour favoriser la croissance des entreprises.   ☑ En France, plus de 300 fonds d'investissement interviennent au capital des PME et ETI. Cependant, les données de la Banque de France montrent une réticence persistante des entreprises à ouvrir leur capital à ces fonds.   ☑ Une étude de Bpifrance Le Lab révèle que 68% des chefs d'entreprise associent l'entrée d'un fonds à des risques pour leur autonomie décisionnelle. Cette méfiance découle souvent d'idées préconçues et de stéréotypes persistants.   ☑ Pourtant, le partenariat financier peut apporter de nombreux avantages. Par exemple, Félix Bonduelle de Javelot témoigne que le renforcement des fonds propres a permis à son entreprise de poursuivre son développement de manière sereine.   ☑ Choisir des partenaires financiers adaptés est primordial. Des investisseurs spécialisés, comprenant le business model et les spécificités du secteur de l'entreprise, peuvent garantir un soutien optimal et une vision alignée à long terme.   ☑ Outre le financement, le capital-investissement offre également un accompagnement opérationnel aux dirigeants. Il peut prendre la forme de comités stratégiques ou de conseils de gouvernance, aidant ainsi les PME à formaliser la circulation de l'information et à renforcer leur gouvernance.   ☑ Des exemples concrets, tels que l'expérience de Thomas Kerjean de Mailinblack, soulignent l'importance d'un "board" solide et expert pour la prise de décisions tactiques et stratégiques.   ☑ Pour finir, une évolution culturelle est observée, notamment chez les jeunes générations d'entrepreneurs, pour qui la levée de fonds est de plus en plus perçue comme un symbole de réussite plutôt que comme un aveu d'échec.   Via Le Figaro   #MFLpatrimoine #immobilier #patrimoine #fiscalité #impôts #investisseurs #banqueprivée

Les Operating Partners interviennent en soutien à la croissance des entreprises Ces dernières années, les sociétés de capital-investissement se sont dotées de ces nouveaux experts. Mais pourquoi donc ? Ces operating partners sont à la disposition des chefs d’entreprise pour : ▶ améliorer leur efficacité opérationnelle, ▶ transformer leur modèle d’affaires ▶ les accompagner sur des projets. Il a été démontré que ces équipes contribuent à la performance des entreprises et donc des investissements réalisés. Entretien avec Emmanuelle Flahault-Franc, Operating Partner chez IRIS et membre du Bureau du Club des Operating Partners de France Invest sur cette fonction en devenir. Et si cette fonction se développe au sein des fonds d'investissement, il est aussi possible aux chefs d'entreprises de s'adresser directement à un OP. Intéressant, surtout dans les passes difficiles, de faire appel à des personnes ayant déjà traversé ces situations. Et d'autant plus qu'elles s'engagent sur le résultat. Merci aux Les Echos Entrepreneurs et à France Invest pour cette instructive interview : 👉 https://lnkd.in/eGQ2A56g #PME #ETI #VC #privatequity #valuecreation

A lire dans Le Nouvel Economiste Corporate Finance, Dossier "Incontournables operating partners Ils interviennent sur des sujets toujours plus variés pour sécuriser et maximiser la valeur des participations d’un fonds" par Marie Frumholtz.