Morning Call - 16/09

Os mercados internacionais iniciam a semana tensos, sem direção comum, com decisões sobre política monetária estão no topo da agenda dos investidores, com a perspectiva do início de um primeiro ciclo de flexibilização monetária nos EUA desde 2020.

O anúncio do Federal Reserve (FED) está previsto para a quarta-feira (18) e as estimativas do mercado apontam para um corte entre 0,25 e 50 ponto percentual nos Fed Funds.

A semana começa com feriado nos mercados da China e do Japão, mas o tema também segue no radar do mercado europeu e asiático.

Na quinta-feira o Banco da Inglaterra (BOE) tem sua reunião sobre juros, e já na madrugada de quinta para sexta-feira, o Banco do Japão (BoJ) e o PboC, da China, definem os rumos de sua política monetária. Apesar da expectativa de manutenção, o mercado aguarda sinais sobre os próximos passos do BoJ, dado o impacto causado pelo último aumento nos juros japoneses.

🔷 O S&P 500 futuro sobe 0,18%, Stoxx Europe opera perto da estabilidade (+0,02%).

* S&P 500 Futuro -0,02%

* STOXX 600 +0,02%

* FTSE 100 -0,16%

* Nikkei 225 Mercado fechado em razão de feriado local

* Hang Seng +0,31%

* Shanghai SE Comp. Mercado fechado em razão de feriado local

* MSCI EM +0,30%

* Dollar Index -0,45%

* Yield 10 anos +0,002 bps a 3,651%

* Petróleo WTI +1,02% a US$ 69,35 barril

* Bitcoin -2,20% a US$ 58.583,00

AGENDA E COMMODITIES

🇺🇸 Nos EUA, às 9h30, sai o índice Empire State de atividade industrial de setembro.

Petróleo opera em alta, com o WTI a US$ 69,35 o barril e o Brent a US$ 72,19.

🪙 O bitcoin recua 2,2%, a US$ 58,583 mil.

ÂMBITO NACIONAL

Principal item da agenda doméstica da semana, a perspectiva de boa parte do mercado para a decisão sobre a Selic é de um novo aumento de 0,25 ponto percentual.

O anúncio do Comitê de Política Monetária (Copom) do Banco Central também sai na quarta-feira (18). Além do comunicado em si, os investidores estarão atentos a evolução das projeções de inflação do comitê.

Recentemente a projeção para a Selic ficaram maiores, com indicadores de atividade mostrando que a economia segue mais forte.

Hoje, o Banco Central apresenta seu Boletim Focus às 8h25. A FGV, por sua vez, divulga, às 8h, o IPC-S da segunda quadrissemana de setembro e às 10h15o monitor do PIB de julho.

Na sexta-feira, dólar fechou em queda de 0,92%, a R$ 5,6472, e o Ibovespa em alta de 0,64%, aos 134.882 pontos, influenciado pela queda dos juros futuros e maiores chances de um início de ciclo mais agressivo de cortes nos juros dos EUA.

ÂMBITO CORPORATIVO

A Caixa Econômica Federal prepara a criação de uma unidade ‘onshore’. A ideia é ofertar novos produtos, reduzir custos, principalmente para exportadores, e iniciar um processo de capitação de clientes fora do país.

O banco também prepara o lançamento de um plano de ação no mercado doméstico para facilitar a atuação de empresas da construção civil no mercado de capitais.

A Azul reiterou hoje que permanece em negociações com arrendadores e ainda não há acordo fechado. O Banco do Brasil e a Bayer firmaram uma parceria para dar escala às operações de emissão de Cédulas de Produto Rural (CPR) ‘verdes, conhecidas como CPR Preservação.

Auditoria levantou ressalvas sobre o balanço da Lojas Marisa no segundo trimestre, apontando problemas no reconhecimento de provisões para perdas prováveis em processos judiciais enfrentados por uma subsidiária e pela falta de documentação apropriada.

Fonte de informações: BTG Pactual